政策面来说，我国未来主要发展方向肯定会是军工，目前根据A股市场军工板块的业绩报告，已经有15家军工企业实现了正增长，而且国防军工的指数已经达到了当前滚动市盈率的57倍！目前性价比相当的高！

东部战区重磅发声，近5万亿的国防军工板块掀起涨停潮，根据板块的情况，总奸具体分享几个军工的炒作逻辑，仅仅是分享不是推荐。

板块几乎全绿，盘中种业、军工、减速器等板块表现翻红。行情大跌，资金选择农业方向防御，而军工笔者在上周就重点分析了，中美局势的不稳定，军工在8月份也就有了炒作的预期，要重点关注。

沪上某私募基金经理向《记者表示，对军工行业长期持谨慎态度，虽然军工行业有业绩预期支撑，但行业个股分化较大，且个股研究难度很大，不会专注跟踪该板块。

军工、软件：军工、软件、央企乃至芯片其实都是一个大板块，未来的世界，目前的世界可能正在发生大变局，需要更多的我们自己的东西。比如自己的软件，自己的芯片，自己的，自己军工等等。军工，短期也有，俄都动员了，就是要扩大了。而国产替代我们制造，这也是必备的，只是短期没有具体消息，而未来可能会有更加细化的政策。

​军工：近期军工方面，其中涨超20%，、、、、等涨超10%，中天火箭纷纷涨停，军工板块从图形来说是阳包阴，成交量也是放量阳线，从趋势来看是震荡向上，并且创新高了，所以短期比较看好，目前很难判断有结束的信号，对于做短线来说值得关注。军工里面也存在新技术，也是军工细分领域里业绩弹性较大的分支。高温合金、钛合金、碳纤维、石英纤维、吸波材料、隐身材料等等，都属于新材料概念的范畴内，这一方向要重视。

相对而言，专业投资者对个股或对行业的观点是具有长期性或一致性，观点不会漂移，风格也不会漂移，也不会赌单个板块。举例而言，2020年9月，上游电子元器件在波军工上涨时表现特别好，会有军工基金去赌上游电子元器件。但对我而言，配置思路还是相对均衡。

军工是国家层面的必选消费，军工大发展也是我国走向强国的必然选择，军工板块需求端持续受政策利好、供给端武器装备产能爬坡，驱动行业迈入持续放量阶段，业绩放量上涨，景气加速趋势显著。军工就有非常大的机会成为年级别的主线题材，而且从指数走势看，位置也不高。

军工板块众多子版块里面，过去几年增速最快的要数。但是如果看未来两年的话，板块的增速预计能够实现。

领域既是壁垒也是军备升级换代重点投入的方向，而板块属于军工板块的上游，当下游需求爆发时自然就会带动上游的供给增加。

以来军工板块投资逻辑几变，鉴于军工装备大多以5年为一周期，且与宏观国家发展规划密切相关，可大致划分为三大阶段：

投资建议：迎接二十大胜利召开，疫情也将得到有效控制或政策变化，军工行业也将恢复进入稳定快速发展阶段，战略突破阶段军工板块具备强比较优势。

业绩增速排名前五的公司分别()、()、()、(地面兵装)、(航海装备)，表明军工行业景气度有序向下传导，有望实现板块整体高增长。

早盘，沪深两市轻微高开，之后在军工、科技、汽车以及其他各大蓝筹板块的带动下，两市指数大幅回撤。市场上农业板块领涨；金属材料、半导体、消费电子、汽车零部件、军工等板块大跌。

截至2022年4月30日，军工企业2021年年报披露完毕，我们选取81家核心军工企业并按照细分行业分为地面兵装、航天装备、、电子通信和船舶制造五大板块来进行财务数据分析，以进一步了解当下军工产业各板块景气度及发展特点。

在5月个交易日前夕，我就分析了军工在本月的逻辑与机会，甚至也分享了一些不错的标的，截止到现在，整个板块指数反弹幅度近27%，近期不少粉丝也在我频繁点评中，布局了相关个股，就重点讲讲后期军工走向何方？

表示，多数军工企业披露中报，行业景气度自上而下传导。截至2022年8月26日，申万国防军工板块中已有85家公司披露2022年中报或中报业绩快报，其中18家企业归母净利润同比增长50%以上，业绩表现亮眼。业绩增速排名前五的公司分别（）、（）、（地面兵装）、（）（）、（），表明军工上游电子元器件板块景气度保持高涨，军工行业景气度有序自上而下传导，有望实现板块整体高增长。

从板块上来看：全天，军工板块大涨，除了事件因素，核心还是高景气，而背景则是当前的中报行情的延伸。在事件下，军工板块异动。不过，从基本面看，军工板块的景气度依旧较强。截至19日，申万一级国防军工板块中已有34股预告了中报业绩。以区间中值计算，20股实现同比增长，占比近六成。9股净利润预计翻倍。净利润增幅的是，高达91.52倍。

板块上，国防军工板块逆势上涨，2022年军工投资首要把握高景气和长逻辑兼备赛道，其中，航空制造、航空发动机具备较强的军民两用属性，长期成长空间广阔；航空发动机具备实战化演练消耗属性，需求持续性较强。

军工方面，相关媒体报道，8月23日以和外交政策为由，将7家中国相关实体（主要与航空航天有关）添加到其出口管制清单中，由此对部分军工A股公司股价造成显著冲击并带动板块大跌。

军工：军工属于消息，加上短线位置较低，就走出了超跌反弹走势，江龙船艇走出20cm，亚星锚链，、、、、等超20多家个股拉板，板块无论是进攻还是联动都较为强势，持续度个人还是看好航发系，景气度的还是看，军民融合做，业绩也稳定。一直跟踪的连续两天涨停！前排人气龙头的、、可以留意下持续性。大票就j是航发动力，沈飞，西飞这几个都是有逻辑的业绩核心票为主。

而军工显然比这几个行业更敏感，价格还要受限，简而言之，在我们的制度之下，不会让军工变成一个特别商业化、利润率特别高的行业，所以大部分军工企业都是国企。

而军工显然比这几个行业更敏感，价格还要受限，简而言之，在我们的制度之下，不会让军工变成一个特别商业化、利润率特别高的行业，所以大部分军工企业都是国企。

军工是三个行业里反弹幅度最小的，近3月反弹20%左右。这次主动基金与被动基金，基本取得差不多的业绩。由于常态化军演和军工企业业绩快速增长，不少基金经理在上半年就开始布局军工。

但是从2020年开始，随着期间新武器装备型号的研发取得了明显进展，新型号进入批量生产，军工行业的产业周期已经从十三五中期之前的高研发投入期进入到了快速列装放量期，军工订单需求大放量为整个板块基本面带来非常大的改善。

国际局势倒逼产业升级，美国禁令下军工行业彰显强韧性。我们认为，军工行业具有天然的自主可控属性，在美国频繁实施等各项禁令的大背景下，军工行业自主可控的必要性增强，部分高精尖的芯片、材料环件国产化率进程不断加速，板块二级市场表现彰显强韧性。（报告来源：未来智库）